Chắc chắn rồi! Dưới đây là bài viết chuẩn SEO cho Ngày 3 của khóa học, tập trung vào hai mô hình tiếp diễn cực kỳ phổ biến: Cờ và Cờ đuôi nheo.

---

Chào mừng bạn đã đến với Ngày 3 của Khóa học 12 ngày: Nắm vững Mô hình giá trong Trading! Sau khi khám phá mô hình kinh điển Cup and Handle ở Ngày 2, hôm nay chúng ta sẽ tiếp tục đào sâu vào nhóm mô hình giá tiếp diễn với hai “người anh em song sinh” cực kỳ mạnh mẽ và thường xuyên xuất hiện: Mô hình Flag & Pennant (Cờ và Cờ đuôi nheo).

Trong trading, những đợt tăng hoặc giảm giá bùng nổ thường không diễn ra theo một đường thẳng. Thị trường cần những “trạm dừng chân” để nghỉ ngơi, tích lũy năng lượng trước khi tiếp tục hành trình. Các mô hình tiếp diễn như Flag và Pennant chính là dấu hiệu cho thấy thị trường đang “tạm nghỉ” chứ không phải “quay đầu”.

Đối với các trader theo trường phái breakout trading, việc nhận diện thành thạo Flag và Pennant trong trading là một kỹ năng tối quan trọng. Chúng mang đến cơ hội để tham gia vào một xu hướng đã được xác lập với rủi ro được kiểm soát và tiềm năng lợi nhuận lớn. Hãy cùng nhau giải mã cặp mô hình tốc độ này!

Mô hình Flag (cờ) là gì?

Hãy tưởng tượng một cột cờ cao vút, và trên đỉnh là một lá cờ hình chữ nhật đang bay phấp phới. Đó chính là hình ảnh trực quan của mô hình Flag trên biểu đồ giá.

Mô hình này bao gồm hai phần chính:

1. Cán cờ (Flagpole): Đây là một đợt tăng hoặc giảm giá rất mạnh, dốc và diễn ra trong một thời gian ngắn. Trên biểu đồ, “cán cờ” trông gần như một đường thẳng đứng. Đây là yếu tố thể hiện động lượng cực lớn của thị trường.
2. Lá cờ (Flag): Ngay sau khi “cán cờ” hình thành, giá sẽ bắt đầu đi vào một giai đoạn điều chỉnh ngắn. Giai đoạn này tạo thành một kênh giá nhỏ, song song, có hình dạng như một lá cờ hình chữ nhật.
   • Trong xu hướng tăng (Bull Flag): “Lá cờ” sẽ là một kênh giá dốc xuống nhẹ, ngược với xu hướng tăng chính.
   • Trong xu hướng giảm (Bear Flag): “Lá cờ” sẽ là một kênh giá dốc lên nhẹ, ngược với xu hướng giảm chính.

Việc “lá cờ” di chuyển ngược lại với xu hướng chính cho thấy đây chỉ là một đợt chốt lời ngắn hạn của các trader nhỏ lẻ. Lực lượng chính đằng sau xu hướng vẫn đang chờ đợi để đẩy giá đi tiếp.

Mô hình Pennant (cờ đuôi nheo) là gì?

Mô hình Pennant rất giống với mô hình Flag về cấu trúc và ý nghĩa, nhưng có một sự khác biệt nhỏ về hình dạng của giai đoạn tích lũy.

Cũng bao gồm hai phần:

1. Cán cờ (Flagpole): Tương tự như mô hình Flag, “cán cờ” là một đợt biến động giá mạnh mẽ, dốc đứng.
2. Cờ đuôi nheo (Pennant): Thay vì tạo thành một kênh giá song song như “lá cờ”, giai đoạn tích lũy của mô hình Pennant lại hội tụ lại. Giá sẽ dao động trong một phạm vi ngày càng hẹp, được giới hạn bởi hai đường xu hướng hội tụ, tạo thành một hình tam giác cân nhỏ.

Ý nghĩa của mô hình Pennant: Giai đoạn tích lũy hình tam giác này thể hiện sự do dự ngắn hạn của thị trường. Cả phe mua và phe bán đều không chiếm được ưu thế, dẫn đến biên độ dao động bị thu hẹp lại. Tuy nhiên, đây chính là giai đoạn “nén lò xo” trước khi giá bùng nổ theo hướng của “cán cờ” ban đầu.

Tín hiệu breakout và khối lượng xác nhận

Cả hai mô hình Flag và Pennant trong trading đều vô giá trị cho đến khi có một tín hiệu phá vỡ (breakout) xác nhận. Đây là yếu tố then chốt quyết định sự thành công của giao dịch.

• Breakout hợp lệ là gì?
  • Đối với mô hình Flag tăng giá: Breakout xảy ra khi một cây nến tăng mạnh mẽ phá vỡ và đóng cửa hoàn toàn phía trên đường kháng cự (cạnh trên) của kênh giá “lá cờ”.
  • Đối với mô hình Pennant tăng giá: Breakout xảy ra khi giá phá vỡ và đóng cửa phía trên đường kháng cự (cạnh trên) của hình tam giác.
  • Ngược lại cho các mô hình giảm giá.
• Vai trò tối quan trọng của volume xác nhận:Đây là yếu tố “vàng” giúp bạn phân biệt giữa một breakout thật và một breakout giả. Một kịch bản lý tưởng của volume xác nhận sẽ diễn ra như sau:
  1. Volume cao chót vót trong giai đoạn hình thành “cán cờ”.
  2. Volume giảm dần và ở mức thấp trong suốt quá trình hình thành “lá cờ” hoặc “cờ đuôi nheo”. Điều này cho thấy sự quan tâm giao dịch giảm đi trong giai đoạn điều chỉnh, phe bán không thực sự mạnh.
  3. Volume BÙNG NỔ trở lại ngay tại cây nến breakout. Đây là bằng chứng cho thấy dòng tiền lớn đã quay trở lại và sẵn sàng đẩy giá đi tiếp một cách mạnh mẽ.

Một breakout mà không có sự ủng hộ của volume có nguy cơ thất bại rất cao. Luôn luôn kiểm tra volume!

Chiến lược giao dịch với Flag & Pennant

Với cấu trúc rõ ràng, việc xây dựng một chiến lược giao dịch hoàn chỉnh với cặp mô hình này khá đơn giản và hiệu quả.

H3: Điểm vào lệnh

Điểm vào lệnh tối ưu nhất là ngay sau khi cây nến breakout đã đóng cửa.

• Lệnh Market (Thị trường): Vào lệnh ngay khi cây nến breakout đóng cửa để đảm bảo không bỏ lỡ con sóng.
• Lệnh Limit (Chờ): Nếu bạn bỏ lỡ điểm breakout ban đầu, có thể kiên nhẫn chờ giá quay lại kiểm tra (re-test) đường kháng cự vừa bị phá vỡ (bây giờ đã trở thành hỗ trợ) và đặt lệnh mua tại đó.

Cách đặt Stop Loss

Rủi ro của giao dịch này được xác định rất rõ ràng.

• Đối với Bull Flag/Pennant (tăng giá): Đặt Stop Loss ngay bên dưới điểm thấp nhất của “lá cờ” hoặc “cờ đuôi nheo”.
• Đối với Bear Flag/Pennant (giảm giá): Đặt Stop Loss ngay phía trên điểm cao nhất của “lá cờ” hoặc “cờ đuôi nheo”.

Vị trí này đảm bảo nếu breakout thất bại, bạn sẽ thoát lệnh với một khoản lỗ nhỏ và được xác định trước.

Mục tiêu Take Profit

Mục tiêu lợi nhuận của cả hai mô hình này được tính toán dựa trên một nguyên tắc chung: Đo chiều dài của “cán cờ”.

1. Bước 1: Dùng công cụ đo lường trên biểu đồ để đo khoảng cách giá từ điểm bắt đầu của “cán cờ” cho đến điểm cao nhất/thấp nhất của nó.
2. Bước 2: Chiếu (project) khoảng cách vừa đo được từ điểm breakout. Điểm cuối cùng của phép chiếu đó chính là mục tiêu Take Profit của bạn.

Ví dụ minh họa:

Giả sử giá cổ phiếu VNM tạo một “cán cờ” tăng mạnh từ 70.000 VNĐ lên 80.000 VNĐ. Sau đó, nó tạo một mô hình Pennant tích lũy trong vùng 78.000 – 80.000 VNĐ.

• Chiều dài cán cờ: 80.000 – 70.000 = 10.000 VNĐ.
• Điểm breakout: Giá phá vỡ khỏi mô hình tại 80.000 VNĐ.
• Mục tiêu Take Profit: 80.000 VNĐ (điểm breakout) + 10.000 VNĐ (chiều dài cán cờ) = 90.000 VNĐ.
• Điểm vào lệnh: Mua khi nến đóng cửa trên 80.000 VNĐ.
• Stop Loss: Đặt tại 77.500 VNĐ (ngay dưới đáy của cờ đuôi nheo).

Đây là một chiến lược cung cấp tỷ lệ Lợi nhuận/Rủi ro rất tốt.

Lời kết

Mô hình Flag và mô hình Pennant là hai vũ khí cực kỳ lợi hại trong kho tàng price action. Chúng có điểm chung là đều xuất hiện sau một xu hướng mạnh (cán cờ) và báo hiệu sự tiếp diễn của xu hướng đó. Sự khác biệt chính nằm ở hình dạng của giai đoạn tích lũy: Flag là một kênh giá hình chữ nhật, trong khi Pennant là một tam giác hội tụ.

Để giao dịch thành công với chúng, hãy luôn ghi nhớ công thức vàng: Cán cờ mạnh mẽ + Giai đoạn tích lũy với volume thấp + Breakout dứt khoát kèm volume bùng nổ. Thiếu một trong ba yếu tố này, độ tin cậy của mô hình sẽ giảm đi đáng kể.

Chúng ta đã đi qua 3 ngày với các mô hình tiếp diễn. Trong Ngày 4, chúng ta sẽ lật sang một trang mới và tìm hiểu về một trong những mô hình đảo chiều đáng tin cậy và nổi tiếng nhất mọi thời đại: Mô hình Vai – Đầu – Vai (Head and Shoulders). Đây là mô hình có thể giúp bạn nhận diện đỉnh của một xu hướng tăng. Đừng bỏ lỡ!

Hãy tiếp tục đồng hành cùng Khóa học 12 ngày để xây dựng một nền tảng kiến thức vững chắc về các mô hình giá, giúp bạn tự tin hơn trên con đường trading của mình!